如果市场投资组合的实际收益率比预期收益率大5%，而某证券的β值为1，则该证券的实际收益率比预期收益率大（）

A.无风险利率

B.市场证券组合的预期收益率

C.市场证券组合的预期超额收益率

D.所考察证券或证券组合的预期收益率

A.20%

B.30%

C.10%

D.16%

A.市场风险溢价=无风险利率+某证券的β值X预期收益率

B.无风险利率=预期收益率+某证券的β值X市场风险溢价

C.预期收益率=无风险利率+某证券的β值X市场风险溢价

D.预期收益率=无风险利率-某证券的β值X市场风险溢价

A.市场风险溢价=无风险利率+某证券的β值X预期收益率

B.无风险利率=预期收益率+某证券的β值X市场风险溢价

C.预期收益率=无风险利率+某证券的β值X市场风险溢价

D.预期收益率=无风险利率一某证券的β值X市场风险溢价

A．如果β＞1，说明其收益率大于市场组合收益率，属“激进型”证券

B．如果β＜1，说明其收益率小于市场组合收益率，属“防卫型”证券

C．如果β＝1，说明其收益率等于市场组合收益率，属“平均型”证券

D．如果β＞1，说明其收益率大于市场组合收益率，属“防卫型”证券

E．如果β＜1，说明其收益率小于于市场组合收益率，属“激进型”证券

A.投资组合的特征包括可能收益率围绕预期值的偏离度可以用方差度量

B.投资者选择并持有有效的投资组合

C.通过对每种证券的期望收益率、收益率的方差和每一种证券与其他证券之间的相互关系的计算，得出有效投资组合的集合

D.在实际投资中，通过对每种证券的期望收益率、收益率的方差和每一种证券与其他证券之间的相互关系的分析可进行直接投资

A.15%

B.10%

C.10.6%

D.10.33%

A.10%

B.10.6%

C.10.33%

D.15%

A.买入

B.卖出

A.投资者都依据期望收益率评价证券组合的收益水平、依据方差评价证券组合的风险水平，并采用投资组合理论选择最优证券组合

B.如果两种证券组合具有相同的期望收益率和不同的收益率方差，那么投资者选择方差较小的组合

C.投资者对证券的收益、风险及证券间的关联性具有完全相同的预期

D.如果两种证券组合具有相同的收益率方差和不同的期望收益率，那么投资者选择期望收益率高的组合