关于证券投资组合贝塔系数，以下表述错误的是（）

A.贝塔系数大于0时，该投资组合的价格变动方向与市场一致。

B.贝塔系数小于0时，该投资组合的价格变动方向与市场相反。

C.贝塔系数大于1时，该投资组合的价格变动幅度比市场更大。

D.贝塔系数小于1时，该投资组合的价格变动幅度比市场更大。

A.贝塔系数

B.下行风险

C.最大回撤

D.跟踪误差

A.β系数可以为负数

B.β系数是影响证券收益的唯一因素

C.投资组合的β系数一定会比组合中任一单只证券的β系数低

D.β系数反映的是证券的系统风险

A.按照特雷诺比率作为标准比较，B投资组合业绩表现更优秀

B.按照贝塔系数作为标准比较，A投资组合业绩表现更优秀

C.按照夏普比率作为标准比较，B投资组合业绩表现更优秀

D.A和B投资组合业绩表现不相上下

A.预期市场行情上升

B.预期市场行情下跌

C.市场组合的实际预期收益率等于无风险利率

D.市场组合的实际预期收益率小于无风险利率

A.某股票的β系数值反映该股票收益率变动受整个股票市场收益率变动的影响程度

B.在证券的市场组合中，所有证券的β系数加权平均数等于1

C.β系数衡量的是全部的风险，而标准差衡量的是系统风险

D.投资组合的β系数和标准差等于组合中各证券β系数、标准差的加权平均值

A.0.036，0.06

B.0.36，0.6

C.0.036，0.1

D.0.36，0.1

A.在证券的市场组合中，所有证券的贝塔系数加权平均数等于1

B.某股票的β值反映该股票收益率变动与整个股票市场收益率变动之间的相关程度

C.资产组合的系统风险大小，等于组合中各资产系统风险的加权平均数

D.单纯改变相关系数，既影响资产组合的预期收益率，也影响资产组合预期收益率的方差

此题为判断题(对，错)。

A.投资组合理论认为，若干种证券组成的投资组合，收益是这些证券收益的加权平均数

B.投资组合的风险是证券标准差的加权平均数

C.两种证券的协方差＝它们的相关系数×一种证券的标准差×另一种证券的标准差

D.证券组合的标准差不仅取决于单个证券的标准差，而且还取决于证券之间的协方差