国债期货跨期套利包括（）两种。Ⅰ.国债期货买入套利Ⅱ.国债期货卖出套利Ⅲ.“买入收益率曲线”套利Ⅳ.“卖出收益率曲线”套利

A．I、II、III

B．I、II、IV

C．II、III、IV

D．I、II

国债期现套利可以选择的操作策略包括（ ）。

A.同时买入现货国债并卖出国债期货，以期获得套利收益

B.同时买人现货国债并买入国债期货．以期获得套利收益

C.同时卖出现货国债并卖出国债期货，以期获得套利收益

D.同时卖出现货国债并买入国债期货。以期获得套利收益

下列关于国债期货合约间套利的说法，正确的是（ ）。

A.根据价差买卖方向不同，国债期货跨期套利分为国债期货买入套利和国债期货卖出套利两种

B.国债期货跨品种套利交易策略主要是利用不同期限债券对市场利率变动的不同敏感程度而制定的

C.一般情况下，期限长的债券对利率变动的敏感程度要大于期限短的债券对利率变动的敏感程度

D.当投资者预期收益率曲线将更为陡峭，则可以买人短期国债期货，卖出长期国债期货，实现“买入收益率曲线”套利

国债（ ）是指投资者基于国债期货和现货价格的偏离，同时买入（或卖出）现货国债并卖出（或买入）国债期货，以获得套利收益的交易策略。

A.期货套利

B.期现套利

C.跨期套利

D.交叉套利

若国债期货市场价格低于其理论价格，不考虑交易成本，宜选择的套利策略是（ ）。

A.买入国债现货和期货

B.买入国债现货，卖出国债期货

C.卖出国债现货和期货

D.卖出国债现货，买入国债期货

某套利投资者以 98 元卖出 10 手远月国债期货合约，同时以 96 元买入 10 手近月国债期 货合约，当合约价差为（ ）时，该投资者将获利。（不计交易成本）(多选)

 A. 1 元  

 B. 1.5 元 

 C. 2 元  

 D. 2.5 元 

A.跨期套利是基于近月和远月合约的基差不合理现象而进行的套利行为

B.本质上讲，跨期价差的理论基础较为薄弱，远近月合约的收敛能力也不如期现套利

C.买入近月合约的同时卖出远月合约，博取远月和近月合约的价差缩小，就是所谓的熊市套利

D.一般来说，由于国债期货跨期套利主要发生在移仓换月期间

描述：国债期货跨期套利

若国债期货的市场价格低于其理论价格，不考虑交易成本，宜选择的套利策略是（ ）。

A.卖出国债现货，买入国债期货

B.买入国债现货，卖出国债期货

C.买入国债现货和期货

D.卖出国债现货和期货

A．适用于国债期货合约间价差低估的情形

B．适用于国债期货合约间价差高估的情形

C．买入高价合约的同时卖出低价合约，待价差恢复后，同时平仓获利

D．卖出高价合约的同时买入低价合约，待价差恢复后，同时平仓获利

A.做多10年期国债期货合约，同时做多5年期国债期货合约

B.做空10年期国债期货合约，同时做空5年期国债期货合约

C.做多10年期国债期货合约，同时做空5年期国债期货合约

D.做空10年期国债期货合约，同时做多5年期国债期货合约