某客户持有1000万美元的10年期美国国债，出于经营考核，害怕国债价格下跌引起市值亏损，但又不愿意将此国债卖出。为尽量减少国债价格下跌的损失，该客户应（）

美国10年期国债的票面利率为6%，面值为10万美元，则债券持有人每隔半年可得到()的利息。

A.1500美元

B.2000美元

C.3000美元

D.6000美元

在美国10年期国债期货的交割，卖方可以使用（ ）来进行交割。

A．10年期国债

B．大于10年期的国债

C．小于10年期的国债

D．任一符合芝加哥期货交易所规定条件的国债

已知美国的一年期国债利率为10％，英国的一年期国债利率为5％，则 A．美元远期升值 B．英镑远期升值 C．美元即期贬值 D．英镑即期贬值

A．

B．

C．

D．

假设美国1年期国债收益率为2%，中国1年期国债收益率为3%;人民币兑美元即期汇率为6.15，1年后汇率为6.10。投资者持有100万美元，投资于中、美1年期国债，理论上，1年后其最高收益为()万美元(小数点后保留两位小数)。

A.2

B.3

C.3.84

D.2.82

已知美国的一年期国债利率为10%，英国的一年期国债利率为5%，则

  A． 美元远期升值  B． 英镑远期升值

  C． 美元即期贬值  D． 英镑即期贬值

国际市场较有代表性的中长期利率期货品种包括（ ）。

A.10年期的美国中期国债

B.美国长期国债(T—Bonds)期货

C.德国国债期货

D.英国国债期货

2003年11月20日，某基金管理者持有2000万美元的美国政府债券，他担心市场利率在未来6个月内将剧烈波动，因此他希望卖空2004年6月到期的长期国债期货合约，该合约目前市价为94.1875美元，该合约规模为10万美元面值的长期国债，因此每份合约价值94187.50美元。假设需保值的债券平均久期为8年，长期国债期货合约的平均久期为10.3年。则为进行套期保值，他应卖空的期货合约数为（ ）份。

A.150

B.165

C.135

D.120

如果投资者以990000美元的发行价格购买了面值为1000000美元的13周的美国国债，则该国债的年贴现率为()。

A.3%

B.3.06%

C.4.04%

D.4%

如果投资者~985000美元的发行价格购买了面值为1000000美元的13周美国国债，则( )。

A．该国债的年贴现率为6％

B．该投资者的投资收益率为6．09％

C．该国债的年贴现率为6．09％

D．该投资者的投资收益率为6％

芝加哥期货交易所10年期的美国国债期货合约的面值为10万美元，报价为98-175时，表示该合约的价值为（ ）美元。

A.98546．875

B.983500

C.98273．4375

D.98175