赋予持有人在到期日或到期日前，以固定价格出售标的资产的权利的期权是()。

下列有关期权内在价值表述正确的是()。

A、期权价值=内在价值-时间溢价

B、内在价值的大小，取决于期权标的资产的现行市价与期权执行价格的高低

C、期权的内在价值取决于“到期日”标的股票市价与执行价格的高低

D、如果现在已经到期，则内在价值与到期日价值相同

无论美式期权还是欧式期权、看涨期权还是看跌期权，()均与期权价值正相关变动。

A、标的价格波动率

B、无风险利率

C、预期股利

D、到期期限

下列关于布莱克—斯科尔斯期权定价模型的说法，正确的是()。

A、模型中的无风险利率是指连续复利利率

B、该模型对于美式看跌期权的计算误差非常大，因此不可以在计算时使用

C、该模型对于美式期权的股价没有任何参考价值

D、该模型假设股票价格的波动接近于正态分布

对于买入看跌期权来说，投资净损益的特点是()。

A、净损失不确定

B、净损失最大值为期权价格

C、净收益最大值为执行价格

D、净收益潜力巨大

下列关于时间溢价的表述，正确的有( )。

A、时间越长，出现波动的可能性越大，时间溢价也就越大

B、期权的时间溢价与货币时间价值是相同的概念

C、时间溢价是“波动的价值”

D、如果期权已经到了到期时间，则时间溢价为0

若股票目前市价为80元，若执行价格为85元，则下列表述正确的是()。

A、对于以该股票为标的物的看涨期权来说，该期权属于实值状态

B、对于以该股票为标的物的看跌期权来说，该期权属于实值状态

C、对于以该股票为标的物的看涨期权的多头来说，价值为0

D、对于以该股票为标的物的看涨期权的空头来说，价值为0

6个月。6个月以后股价有两种可能：上升25%或者降低20%，则套期保值比率为()。

A、0.5

B、0.44

C、0.4

D、1

下列有关期权投资策略中表述不正确的是()。

A、保护性看跌期权锁定了最低净收入为执行价格

B、保护性看跌期权锁定了最低净收入和最高净损益

C、抛补期权组合锁定了最高收入和最高收益

D、抛补期权组合锁定了最高收入为期权价格

下列关于时间溢价的表述，错误的有( )。

A、时间越长，出现波动的可能性越大，时间溢价也就越大

B、期权的时间溢价与货币时间价值是相同的概念

C、时间溢价是“波动的价值”

D、如果期权已经到了到期时间，则时间溢价为零

对于美式期权在其他变量不变的情况下，到期期限越长，则期权价格()。

A、越低

B、不一定

C、越高

D、不变